弘毅远方汽车产业升级混合C

　　本基金的投资范围为拥有非常良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括主板、创业板及其他经中国证监会核准或注册上市的股票以及存托凭证）、港股通标的股票、债券（包括国债、央行票据、金融债券、企业债券、公司债券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、次级债券、政府机构债券、地方政府债券、可交换债券、可转换债券（含分离交易可转债）及其他经中国证监会允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）、货币市场工具、股指期货、股票期权以及法律和法规或中国证监会允许基金投资的别的金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。 如法律和法规或监督管理的机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。 基金的投资组合比例为：本基金投资组合中股票资产投资比例为基金资产的60%-95%，其中投资于汽车产业升级主题相关股票比例不低于非现金基金资产的80%，投资于港股通标的股票的比例占股票资产的0-50%；每个交易日日终在扣除股指期货和股票期权合约需缴纳的交易保证金以后，本基金保留的现金或投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%，其中现金不包括结算备付金、存出保证金和应收申购款等。 如果法律和法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金管理人在履行适当程序后，能调整上述投资品种的投资比例。

　　1、大类资产配置策略本基金采用自上而下的办法来进行大类资产配置，通过对宏观经济、政策环境、证券市场走势的跟踪和综合分析，进行前瞻性的战略判断，合理确定基金在股票、存托凭证、债券、现金等各类别资产中的投资比例，并适时进行动态调整。 2、汽车产业升级主题的界定本基金重点投资于汽车产业升级相关的优质上市公司，最重要的包含以下领域： 1）汽车的动力升级：最重要的包含新能源汽车整车制造，锂电池和燃料电池产业链制造（电池材料、电池装备等），及新能源电机、电控产业的企业。 2）汽车的驾驶体验升级：聚焦汽车产业和AI、大数据等新兴技术相结合，以智能驾驶为主体业务方向的企业，其中既包括提供设备的硬件企业，也包括提供数据和实现智能化操作的软件或服务的企业。 3）汽车的品牌升级：聚焦内部大循环建设过程中消费升级的机遇，寻找可以通过改进产品设计、提升产品质量和技术上的含金量等途径提高品牌影响力和认可度，进而实现品牌升级的自主车企与零部件、服务厂商。 本基金所投资的汽车产业升级主题主要涉及以下细分行业： 1）汽车行业：对应的申万二级行业最重要的包含乘用车、汽车服务、汽车零部件、商用车、摩托车及其他。 2）电力设备行业、机械设备行业、基础化工行业、有色金属行业：对应的申万二级行业最重要的包含电池、电机、电网设备、风电设备、光伏设备、其他电源设备、工程机械、轨交设备、通用设备、专用设备、自动化设备、非金属材料、化学纤维、化学原料、化学制品、农化制品、塑料、橡胶、工业金属、贵金属、金属新材料、能源金属和小金属。 3）计算机行业、电子行业、通信行业：对应的申万二级行业最重要的包含IT服务、计算机设备、软件开发、半导体、电子化学品、光学光电子、其他电子、消费电子、元件、通信服务和通信设施。 若未来由于科研技术、产品、服务、商业模式、管理模式以及国家政策的发展和变化导致本基金汽车产业升级主题相关业务的覆盖范围发生变动，基金管理人认为有更适当的界定方法，在不改变本基金投资目标及风险收益特征的前提下，将在履行适当程序后对界定办法来进行变更。 3、股票投资策略（1）行业配置策略本基金通过深度和前瞻的产业链趋势研究，以实体经济运作规律为基础，考虑宏观经济环境、国家产业政策、产业周期、产业竞争格局、产业链上下游情况、产业海外发展状况与趋势、技术发展的新趋势、行业中观数据变化等因素，以技术进步为抓手，在长周期的维度下刻画行业特征，从成长性、发展空间等多维度精选出具有较高成长潜力、未来空间较大、能够发挥工程师红利、可以在一定程度上完成自主可控的具有较高技术壁垒的细分子行业。 （2）个股投资策略本基金主要是采用自下而上的选股方法，通过对上市公司基本面和风险分析，优先甄选出未来发展前途优良的龙头上市公司股票来投资。 本基金进行个股投资时，主要是通过深入分析企业的基本面和发展前途，并以定量的指标为参考，从如下几个方向寻找优质标的公司： 1）在占据技术高点、具有全球竞争力的产业中，寻找能够走向全球市场、引领产业高质量发展的龙头标的。 2）在竞争格局稳定的成熟产业中，寻找具有品牌影响力与定价权的龙头标的。 3）在国内存在很明显短板的产业中，寻找具有技术突破能力的成长性标的。 4）在快速成长的新兴起的产业中，寻找技术领先、市场突破能力强的成长性标的。 5）格外的重视公司治理结构。寻找具有完善、稳定明晰的法人治理结构，且拥有一支高效稳定的管理团队，在战略管理、生产管理、质量管理、技术管理、成本管理等方面有着非常明显并且可持续的竞争优势的标的。 本基金的定量分析方法最重要的包含分析相关的财务指标和市场指标，选择财务健康、成长性好、估值合理的股票。选取的具体指标为： a）成长指标：主要经营业务收入、主营业务利润增长率、市场占有率、业务模式渗透率、国产化率等； b）盈利指标：货币化率、毛利率、净利率、净资产收益率等； c）估值指标：PE、PB、PEG、PS、企业价值、单用户价值等。 （3）港股通标的股票投资策略本基金对于港股通标的股票的投资，优先将基本面健康、业绩向上弹性较大、具有估值优势的港股纳入本基金的股票投资组合。 （4）存托凭证投资策略本基金将结合对宏观经济情况、行业景气度、公司竞争优势、公司治理结构、估值水平等因素的分析判断，选择投资价值高的存托凭证来投资。 4、债券投资策略本基金基于流动性管理及策略性投资的需要投资于债券类资产，投资的目的是保证基金资产流动性，有效利用基金资产，提高基金资产的投资收益。本基金将重视国内外宏观经济走势与我国财政、货币政策动向，预测未来利率变动走势，自上而下地确定投资组合久期，并结合信用分析等自下而上的个券选择方法构建债券投资组合。 本基金的债券投资策略最重要的包含： （1）利率预期策略基于对宏观经济环境的深入研究，预期未来市场利率的变化趋势，结合基金未来现金流的分析，确定投资组合平均剩余期限。如果预测未来利率将上升，则能够最终靠缩短组合平均剩余期限的办法规避利率风险，相反，如果预测未来利率下降，则延长组合平均剩余期限，赚取利率下降带来的超额回报。 （2）估值策略通过比较债券的内在价值和市场行情报价而做出投资决策。当内在价值高于市场行情报价时，买入债券；当内在价值低于市场行情报价时，卖出债券。 （3）利差策略基于不同债券市场板块间的利差，在组合中分配资产的方法。收益率利差包括信用利差、可提前赎回和不可提前赎回证券之间的利差等表现形式。信用利差存在于不同债券市场，如国债和企业债利差、国债与金融债利差、金融债和企业债利差等；可提前赎回和不可提前赎回证券之间的利差形成的原因是基于利率预期的变动。 （4）互换策略为加强对投资组合的管理，在卖出组合中部分债券的同时买入相似债券。该策略可拿来达到提高当期收益率或到期收益率、提高组合质量、减少税收等目的。 （5）信用分析策略根据宏观经济运行周期阶段，分析债券发行人所处行业发展前途、发展状况、市场地位、财务情况、管理上的水准和债务水平等因素，评价债券发行人的信用风险，并根据特定债券的发行契约，评价债券的信用级别，确定债券的信用风险。 （6）可转债/可交换债投资策略本基金可投资于可交换债券、可转换债券（含分离交易可转债），通过综合研究此类含权债券的债券价值和权益价值，作为此类债券投资的主要是根据。债券价值方面考虑票面利率、久期、信用资质、发行主体财务情况及公司治理等因素；权益价值方面仔细开展对含权债券所对应个股的价值分析，包括估值水平、盈利能力及未来盈利预期，此外还需结合对含权条款的研究综合判断内含期权的价值。 5、资产支持证券投资策略本基金通过考量宏观经济发展形势、提前偿还率、违约率、资产池结构和资产池资产所在行业景气情况等因素，预判资产池未来现金流变动；研究资产支持证券发行条款，预测提前偿还率变化对标的证券平均久期及收益率曲线的影响，同时重视流动性变化对标的证券收益率的影响，在严控信用风险暴露程度的前提下，通过信用研究和流动性管理，选择风险调整后收益较高的品种来投资。 6、股指期货投资策略本基金将在风险可控的前提下，根据风险管理的原则，以套期保值为目的，适度参与股指期货的投资。本基金通过对宏观经济及证券证券交易市场运行趋势的研究，结合宏观经济变化、货币政策变化、市场流动性、证券交易市场估值，并结合基金持有的股票组合，在必要时选择正真适合的股指期货实现调整和降低组合风险。本基金投资股指期货，基金管理人将根据审慎原则，建立股指期货投资决策机制，授权特定的管理人员负责股指期货的投资审批事项，以防范股指期货的投资风险。 7、股票期权投资策略本基金将在风险可控的前提下，本着风险管理的原则，以套期保值为最大的目的，适度参与股票期权投资。通过对现货市场和期权市场运行趋势的研究，结合基金股票组合的真实的情况及对期权的估值水平、流动性等因素的分析，选择正真适合的期权合约构建相应的头寸，以调整投资组合的风险暴露，降低系统性风险。基金还将利用股票期权作为组合流动性管理工具，降低现货市场流动性不足导致的冲击成本过高的风险，提高基金的建仓或变现效率。本基金投资股票期权，基金管理人将根据审慎原则，建立期权投资决策机制，授权特定的管理人员负责期权的投资审批事项，以防范股票期权投资的风险。 8、别的金融工具投资策略如法律和法规或监督管理的机构以后允许基金投资于别的金融产品，基金管理人可根据法律和法规及监督管理的机构的规定及本基金的投资目标，制定与本基金相适应的投资策略、比例限制、信息公开披露方式等。

　　上海证券基金评价敲掉能力驱动的业绩，对基金的综合评级基于对基金三方面能力的评价：一是风险管理与构建有效投资组合的能力， 体现为风险-回报交换的效率，由夏普比率量度；而是选证能力，即通过选择价值被低估的证券（股票与债券）而产生市场风险调整后超额收益的能力；三是择时能力，即基金根据 市场走势的判断，通过调整基金资产/行业/证券配置以增加或降低市场的敏感度进而跑赢基金基准的能力。

　　海通证券系列基金评级在评价方法上进行了科学的改进。由于市场上特别难找到一种十全十美的评价方法，海通证券对若干有代表性的评价办法来进行融合。 对于基金产品评级，海通证券采用了净值增长率、风险调整收益、持股调整收益以及契约因素。对于基金公司评级，海通证券采用净值增长率、风险调整收益、规模因素和公司运作情况。

　　同花顺爱基金销售业务资格证书[000000307]，其所代销的基金产品销售的所有打理财产的产品（包括公募基金产品、证券公司资产管理计划、基金公司及其子公司专户产品等其他私募互助基金）均为第三方理财管理机构提供。同花顺基金不保证所代销基金产品的基金管理人机构所发布的信息(包含但不限于文字，数据及图表)全部或者部分内容的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等。所载文字、数据仅供参考，使用前请核实，风险自负。